Financial Industry Regulatory Authority

Identity

• FINRAの公式Aboutページは、FINRAを会員ブローカー・ディーラーのための自主規制機関（SRO）であり、民間の非営利の会員制組織と説明している。SECに登録されてSECの監督の下で業務を行うが政府の一部ではなく、運営は納税者ではなく会員の手数料で賄われるとし、CEOとしてRobert Cook氏を挙げている（2026年10月時点のページ記載）。検証待ち About FINRA

Capability

• FINRAの公式ページ「How FINRA Serves Investors and Members」は、「3,250超の会員会社と62万5,000人超の登録外務員」を挙げ、会員向けのルール作成、検査、市場の監視を行うほか、BrokerCheckや中央登録預託機関（CRD）、紛争解決の場を運営し、投資者教育も提供すると記載している（2026年10月時点）。検証待ち How FINRA Serves Investors and Members | FINRA.org
• FINRAの公式ページは、FINRAがFINRAおよび地方債規則制定委員会（MSRB）の規則と連邦証券法を執行し、被害を受けた投資者への返還を命じ、投資者や会員会社にリスクをもたらす個人を排除すると記載している。使命は投資者の保護と資本市場の健全性の確保とされている（2026年10月時点）。検証待ち How FINRA Serves Investors and Members | FINRA.org

Credibility

• 米国証券取引委員会（SEC）のトレーディング・市場部門のページは、同部門がブローカー・ディーラーや自主規制機関（証券取引所、FINRA、清算機関など）を規制し、公正で秩序ある効率的な市場の基準を設定・維持すると記載している。FINRAがSECの規制対象の自主規制機関であることを、規制当局側のページで確認できる。検証待ち Division of Trading and Markets
• SECは2026年10月5日付の連邦官報掲載予定の通知（Release No. 33-11445、File No. 4-931）で、FINRAが開発する認定投資家試験の合格を自然人の認定投資家資格として指定する命令を出すかどうかを検討中としており、意見募集の段階にある。決定済みの事項ではない（2026年10月時点）。検証待ち Potential Designation of Passage of an Accredited Investor Exam to Be Developed by FINRA as Qualifying Natural Persons for Accredited Investor Status
• Katten Muchin Rosenman LLP（JD Supra掲載、2026年3月24日）は、FINRAのRobert Cook社長兼CEOがSIFMA Compliance & Legal 2026年次会議で「FINRA Forward」の進捗を説明したと報じ、FINRAの執行プログラムの外部レビューが完了間近で、報告書は2026年第2四半期に出る見込みと伝えている。検証待ち FINRA President and CEO Robert Cook Provides Update on 'FINRA Forward' at the SIFMA Compliance & Legal 2026 Annual Conference

Use Case

公開Evidence未整備

Constraints / Current Status

• FINRAの公式ページは、FINRAがFINRAおよび地方債規則制定委員会（MSRB）の規則と連邦証券法を執行し、被害を受けた投資者への返還を命じ、投資者や会員会社にリスクをもたらす個人を排除すると記載している。使命は投資者の保護と資本市場の健全性の確保とされている（2026年10月時点）。検証待ち How FINRA Serves Investors and Members | FINRA.org
• 米国証券取引委員会（SEC）のトレーディング・市場部門のページは、同部門がブローカー・ディーラーや自主規制機関（証券取引所、FINRA、清算機関など）を規制し、公正で秩序ある効率的な市場の基準を設定・維持すると記載している。FINRAがSECの規制対象の自主規制機関であることを、規制当局側のページで確認できる。検証待ち Division of Trading and Markets
• SECは2026年10月5日付の連邦官報掲載予定の通知（Release No. 33-11445、File No. 4-931）で、FINRAが開発する認定投資家試験の合格を自然人の認定投資家資格として指定する命令を出すかどうかを検討中としており、意見募集の段階にある。決定済みの事項ではない（2026年10月時点）。検証待ち Potential Designation of Passage of an Accredited Investor Exam to Be Developed by FINRA as Qualifying Natural Persons for Accredited Investor Status

Key References

• FINRAの動向はなぜ米国の証券規制を理解するうえで重要ですか？
• FINRAがSECの監督を受ける自主規制機関であることは、どの情報源で確認できますか？
• FINRAとはどのような組織ですか？

Supervised By

• U.S. Securities and Exchange Commission— FINRAの公式ページは、SECに登録されSECの監督の下で業務を行う自主規制機関であると説明しており、SECのページも自主規制機関を規制対象としている（2026年10月時点）。

Related

• New York Stock Exchange— SECのトレーディング・市場部門のページは、規制対象の自主規制機関の例として証券取引所とFINRAを挙げている。両者はSECの規制を受ける自主規制機関という点で共通する（2026年10月時点）。